ROI計算¶

時間加重ROI ¶

グローバル投資パフォーマンス基準（GIPS）に従い、cTrader Copyは時間加重ROI（TWR）計算方法を適用します。 TWR方法では、異なる期間にわたる現金流入、現金流出、および投資額が結果の値に影響を与えないことを示唆しています。

任意の口座の履歴はサブ期間に分割されます。そのため、新しい入金または出金が発生するたびに、新しいサブ期間が形成されます。 1日の終了も新しいサブ期間を形成します。各サブ期間のROIは次の式で計算されます：

Rn =（サブ期間終了時の有効証拠金 - サブ期間開始時の有効証拠金 - 入金 + 出金）/ サブ期間開始時の有効証拠金

TWR方法を適用するには、サブ期間のROIを組み合わせて複利計算し、全体期間のROIを求めます。

TWR（％）=（（1 + R1）*（1 + R2）* ... *（1 + Rn）- 1）* 100％、ここでR1、R2、... Rnはサブ期間のROIです。

例

投資家は期間の開始時に1,000米ドルの有効証拠金を持っていました。投資家はポジションを開き、1日の終了時の有効証拠金は1,100米ドルに増加しました。

ROI（サブ期間）=（1,100 - 1,000）/ 1,000 = 0.1
TWR（％）=（1 + 0.1 - 1）= 0.1 * 100％= 10％

投資家は追加で900米ドルを入金し、結果として有効証拠金は2,000米ドルに増加します。

ROI（サブ期間）=（2,000 - 1,100 - 900）/ 1,100 = 0
TWR（％）=（1 + 0.1）*（1 + 0）- 1 = 0.1 * 100％= 10％

注意

最後のサブ期間は、入金額が結果のTWR（％）に影響を与えないため形成されました。

次の日の終了時までに、投資家の有効証拠金は取引を通じて2,100米ドルに達しました。

ROI（サブ期間）=（2,100 - 2,000）/ 2,000 = 0.05または5％

このステップで100米ドルが獲得され、ROIのパーセンテージ変化が最初のステップで獲得された100米ドルよりも小さくなったことがわかります（5％対10％）。

その理由は、ROIが取引に使用される開始金額に依存するためです。これらの2つのケースでは、異なる開始金額が利益を生むために使用されました。

結果のTWR（％）は次のように計算されます：

TWR（％）=（1 + 0.1）*（1 + 0）*（1 + 0.05）- 1 = 0.155 * 100％= 15.5％

ROIは次のように更新されます：