Donchian Channel¶

Definisi ¶

Donchian Channel ialah alat analisis teknikal yang digunakan untuk mengukur kemeruapan harga dan mengenal pasti trend. Ia terdiri daripada tiga garisan: saluran atas, saluran bawah dan garisan tengah, yang mewakili harga tertinggi, harga terendah dan harga purata dalam tempoh tertentu, masing-masing. Saluran ini membantu pedagang menilai titik terobosan dan pembalikan yang berpotensi dengan memerhati pergerakan harga di dalam atau di luar saluran.

Mudah alihDesktop

Sejarah ¶

Donchian Channel dibangunkan oleh Richard Donchian, perintis dalam analisis teknikal dan salah seorang penyokong awal strategi mengikut trend sistematik. Beliau memperkenalkan konsep ini pada tahun 1970-an sebagai sebahagian daripada kerjanya yang lebih luas mengenai sistem mengikut trend. Sumbangan Donchian meletakkan asas untuk banyak teknik mengikut trend moden yang digunakan hari ini.

Pengiraan ¶

Donchian Channel dikira dengan mengenal pasti harga tertinggi dan terendah dalam tempoh tertentu, dengan garisan tengah sebagai purata mereka.

• Jalur atas – harga tertinggi dalam \(n\) tempoh yang lalu.

\[ Top = { max\ (High\ (n)) } \]

• Jalur bawah – harga terendah dalam \(n\) tempoh yang lalu.

\[ Bottom = { min\ (Low\ (n)) } \]

• Jalur tengah – purata jalur atas dan bawah.

\[ Middle = { { Top + Bottom } \over 2 } \]

Tafsiran ¶

Donchian Channel dikira dalam tempoh tertentu, biasanya 20 hari. Ia membantu untuk mengenal pasti terobosan, pembalikan trend dan tahap kemeruapan.

• Terobosan – harga penutupan di atas saluran atas menunjukkan isyarat beli yang berpotensi atau terobosan menaik, mencadangkan aset itu mungkin memasuki trend menaik. Harga penutupan di bawah saluran bawah menunjukkan isyarat jual yang berpotensi atau terobosan menurun, mencadangkan aset itu mungkin memasuki trend menurun.

• Pengesahan trend – saluran atas dan bawah yang meningkat mengesahkan trend menaik. Saluran atas dan bawah yang menurun mengesahkan trend menurun. Saluran mendatar menunjukkan pasaran sisi atau terikat julat.

• Analisis kemeruapan – saluran yang lebih lebar menunjukkan kemeruapan yang lebih tinggi dalam pasaran. Saluran yang lebih sempit menunjukkan kemeruapan yang lebih rendah dan potensi penyatuan.

• Anjakan – dengan menyesuaikan parameter anjakan untuk mengubah penjajaran penunjuk Donchian Channel dengan data harga pada carta, anda boleh meneroka bagaimana bacaan Donchian Channel sepadan dengan pergerakan harga masa lalu atau masa hadapan.

Penggunaan ¶

Donchian Channel boleh digunakan dalam beberapa cara.

• Isyarat beli – pedagang mungkin mempertimbangkan untuk memasuki posisi beli apabila harga memecah di atas jalur atas, menandakan potensi momentum menaik.

• Isyarat jual – posisi jual mungkin ditunjukkan apabila harga jatuh di bawah jalur bawah, menandakan potensi momentum menurun.

• Penempatan henti rugi – pedagang mungkin meletakkan tahap henti rugi tepat di bawah jalur bawah untuk posisi long atau di atas jalur atas untuk posisi short untuk menguruskan risiko.

Batasan ¶

Donchian Channel adalah berdasarkan data harga sejarah dan mungkin memberikan isyarat yang tertangguh dalam pasaran yang berubah dengan cepat. Ia mungkin menjana terobosan palsu dalam pasaran terikat julat atau tidak menentu. Selain itu, saluran tidak memberikan maklumat tentang kekuatan trend, hanya arah.

Ringkasan ¶

Donchian Channel ialah penunjuk mengikut trend yang membantu pedagang mengenal pasti potensi terobosan, trend dan tahap kemeruapan dengan memplot harga tertinggi, harga terendah dan garisan tengah dalam tempoh tertentu. Ia sangat berguna untuk mengenal pasti titik kemasukan dan keluar dalam pasaran yang menunjukkan trend.