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MACD Histogram

Définition

Le Moving Average Convergence/Divergence (MACD) Histogram est un indicateur de momentum auxiliaire de suivi de tendance conçu pour aider à identifier les tendances de prix, mesurer le momentum de la tendance et identifier les points d'entrée pour acheter ou vendre. Affiché sous forme de graphique en barres, le MACD Histogram visualise la différence entre deux Exponential Moving Averages (EMAs) du prix d'un symbole et est couramment utilisé pour une visualisation claire des changements de momentum.

Historique

Le MACD a été créé dans les années 1970 par Gerald Appel et est devenu l'un des outils techniques les plus utilisés, facilement accessible sur la plupart des plateformes de trading fournies par les courtiers en ligne. Il visait à identifier les changements dans l'intensité, la direction, la dynamique et la durée d'une tendance du prix d'une action. Dans cette configuration spécifique, le MACD Histogram représenté par des barres au lieu d'une ligne continue, rend les changements de momentum et les croisements plus visuellement proéminents et plus faciles à interpréter.

Calculs

Le MACD Histogram est déterminé en soustrayant l'EMA à long terme de l'EMA à court terme :

\[ MACD = { EMA_{ShortCycle} - EMA_{LongCycle} } \]

\(ShortCycle\) – la période la plus courte pour l'EMA rapide

\(LongCycle\) – la période la plus longue pour l'EMA lente

Interprétation

Le MACD Histogram est le plus couramment utilisé avec une période de 12 jours pour l'EMA à court terme et une période de 26 jours pour l'EMA à long terme. Chaque barre reflète la valeur de l'indicateur MACD lui-même, tandis que les principaux modèles de comportement du MACD Histogram peuvent être interprétés comme suit :

  • Croisements de la ligne zéro – les barres positives indiquent que l'EMA à court terme est supérieure à l'EMA à long terme, suggérant un momentum haussier, tandis que les barres négatives indiquent le contraire, pointant vers un momentum baissier.

  • Croisements – lorsque le MACD Histogram tourne vers le haut, croisant la ligne de Signal, et continue ou reste au-dessus de celle-ci, un croisement haussier s'est produit. Lorsque le MACD Histogram croise vers le bas la ligne de Signal, il s'agit d'un croisement baissier. Les croisements sont plus fiables lorsqu'ils sont conformes à la tendance dominante.

  • Hausse et baisse – les barres en hausse indiquent un renforcement du momentum, signalant une augmentation de la force de la tendance. À l'inverse, les barres en baisse suggèrent un affaiblissement du momentum, signalant potentiellement un renversement de tendance ou un ralentissement.

  • Divergence – lorsque l'histogramme montre des barres qui rétrécissent ou qui s'agrandissent tandis que le prix continue de se déplacer dans une direction, cela pourrait signaler des renversements de tendance potentiels, rendant les divergences plus apparentes. Une divergence croissante entre l'histogramme et la ligne de Signal suggère un renforcement du momentum dans la tendance actuelle, signalant que la tendance est susceptible de se poursuivre.

Application

  • Signal d'achat – envisagez de placer un ordre d'achat lorsque les barres du MACD Histogram passent du négatif au positif, indiquant un passage d'un momentum baissier à un momentum haussier. Cela suggère le début d'une tendance haussière.

  • Signal de vente – envisagez de placer un ordre de vente lorsque les barres du MACD Histogram passent du positif au négatif, signalant une transition d'un momentum haussier à un momentum baissier et le début potentiel d'une tendance baissière.

  • Placement du stop loss – pour les signaux d'achat, les traders placent généralement un stop loss juste en dessous du niveau de support récent, tandis que pour les signaux de vente, un stop loss est placé juste au-dessus du niveau de résistance le plus récent. Cela aide à minimiser le risque si le trade évolue à l'encontre du signal.

  • Confirmation des trades – les traders utilisent souvent des indicateurs supplémentaires tels que le Relative Strength Index (RSI), les moyennes mobiles ou les lignes de tendance pour confirmer les signaux de l'histogramme. Par exemple, lors de la confirmation des signaux de barres MACD, les traders recherchent généralement un RSI supérieur à 50 pour les signaux d'achat ou inférieur à 50 pour les signaux de vente. De plus, assurez-vous que le prix respecte une ligne de tendance, cassant vers le haut pour les achats ou vers le bas pour les ventes, afin de renforcer la conviction.

Remarque

Vous pouvez profiter du trading algorithmique, avec des cBots exécutant des trades basés sur les signaux de cet indicateur, comme le montrent nos exemples. En savoir plus sur la façon d'utiliser les indicateurs dans les cBots.

Limites

Le MACD Histogram peut produire des signaux retardés, ce qui signifie que les traders peuvent entrer ou sortir de positions après que le prix ait déjà considérablement évolué. Lorsque le momentum des prix diminue, l'Histogram a tendance à dériver vers la ligne zéro, même si aucun renversement réel ne se produit. Cependant, le format de l'histogramme est utile pour suivre la force du momentum. Les traders peuvent facilement évaluer la rapidité avec laquelle le momentum s'accélère ou décélère en observant la croissance ou le rétrécissement rapide des barres, ce qui peut aider à chronométrer les entrées et les sorties.

Résumé

Le MACD Histogram reflète le momentum des changements de prix au fil du temps et est fréquemment utilisé pour améliorer la visualisation des changements de momentum. Les barres en hausse indiquent un momentum haussier croissant, suggérant le potentiel d'un mouvement de prix à la hausse, tandis que les barres en baisse signalent un momentum baissier, indiquant un possible mouvement de prix à la baisse. La hauteur des barres donne un aperçu de la force de ce momentum : des barres plus hautes représentent un momentum plus fort, et des barres plus courtes indiquent un affaiblissement du momentum. En analysant ces barres, les traders peuvent mieux chronométrer leurs entrées et sorties, en évaluant la rapidité avec laquelle le momentum change sur le marché.